招商银行率先“停发”：三年期、五年期大额存单正式下架

据财联社报道，招商银行于4月10日宣布不再新发三年期、五年期大额存单产品额度。这一决定引发了金融消费者的疑惑，招商银行为何不再新增额度？针对此问题，招商银行表示，目前客户存款意愿较强，银行流动性相对充裕，但资产端投放相对乏力。在这种情况下，压降成本较高的中长期定期存款或存单可以更好地管理净息差，例如控制资金成本较高的三年期以上的大额存单额度。不过，银行强调，目前可能只是暂时停发，银行的行为并非无限度的，会根据流动性状况、资产负债结构进行动态调整。

招商银行的三年期大额存单在去年的利率为2.9%，而目前该银行只提供最长期限为两年的存款产品，利率降至2.15%。这一举措表明，长期限大额存单一直是银行的“吸金利器”，但在当前情况下，银行面临超额储蓄和贷款投放难的问题，使得利率下降成为一种必然趋势。

通俗来说，银行面临着资金闲置的困境。招商银行的存贷比数据显示，其存贷比为78.99%，处于较低水平。此外，活期存款的减少也加剧了银行的负债成本压力。当前，存款的定期化、长期化的趋势明显，而银行则需要加大债券的配置力度，同时推动低成本核心存款的增长，以维持净利息收益率的相对稳定。

业内人士指出，控制资金成本较高的三年期以上的大额存单额度等行为可能会成为部分银行的选择，但这种压降并非无限度的。银行需要根据流动性状况、资产负债结构进行动态调整，而不同银行的调整节奏和方式也会有所不同。在当前金融市场环境下，银行的资金运作面临着必要的调整和优化。